📌 종목: 코스메카코리아 (241710) | Not Rated | 현재가 80,600원 | 목표주가 -원

📊 핵심 투자포인트
- 2분기 연결 매출 2,010억원, 영업이익 285억원으로 전년 동기대비 24% 성장 예상
- 국내 사업 매출이 인디 브랜드 수출 호조로 YoY 37% 고성장하며 실적 개선 견인
- 하반기 하이드로겔 라인 풀가동으로 3분기 하이드로겔 매출이 100억원 수준으로 증가 전망 (2분기 20억원 이하 대비)
- K뷰티 역대 최대 수출 모멘텀 속 국내 톱 3 ODM 업체로서 수혜가 큰 상황
- 현재 주가 12MF PER 11배로 현저한 저평가 상태

📈 실적 전망
2025년 매출 641억원 / 영업이익 84억원 / 영업이익률 13.1%
2026년 매출 766억원 / 영업이익 104억원 / 영업이익률 13.6%
2027년 매출 897억원 / 영업이익 126억원 / 영업이익률 14.1%

💡 결론
코스메카코리아는 국내 인디 브랜드 수출 확대와 신규 성장 동력인 하이드로겔 생산 확대로 하반기 실적이 기존 예상을 상회할 가능성이 크다. K뷰티 수출 최대 모멘텀 속 국내 톱 3 ODM 업체로서의 수혜를 고려하면 현재 저평가 상태의 주가가 조정될 여지가 충분하다.


원본보기